上海证券交易所上市审核委员会2025年第31次审议会议于昨日召开。审议结果显示，西安奕斯伟材料科技股份有限公司（以下简称“西安奕材”）符合发行条件、上市条件和信息披露要求。这是今年过会的第42家企业（其中，上交所和深交所一共过会24家，北交所过会18家）。

西安奕材的保荐机构（主承销商）为中信证券股份有限公司，保荐代表人为张欢、陈泽。这是中信证券今年保荐成功的第4单IPO项目。此前，2月21日，中信证券保荐的江苏汉邦科技股份有限公司过会；4月18日，中信证券保荐的广州瑞立科密汽车电子股份有限公司过会；7月11日，中信证券保荐的北矿检测技术股份有限公司过会。

报告期内，西安奕材始终专注于12英寸硅片的研发、生产和销售。

截至招股说明书签署日，奕斯伟集团直接持有公司 12.73%的股份，为公司第一大股东。截至招股说明书签署日，奕斯伟集团及其一致行动人奕斯欣盛、奕斯欣诚、奕斯欣合、宁波奕芯和重庆奕芯直接控制公司 25.68%的股份：1）奕斯伟集团为三家员工持股平台（奕斯欣盛、奕斯欣诚、奕斯欣合）的唯一普通合伙人和执行事务合伙人，构成一致行动关系。2）奕斯伟集团为宁波奕芯的普通合伙人和执行事务合伙人，北京奕行为宁波奕芯的普通合伙人和基金管理人。北京奕行已出具承诺，北京奕行认可奕斯伟集团对宁波奕芯的控制权，在宁波奕芯合伙人会议及投资顾问委员会上行使表决权时，与奕斯伟集团保持一致，且使用宁波奕芯公章等用印流程时不会与奕斯伟集团产生分歧。奕斯伟集团可全权代表宁波奕芯行使对公司的股东权利，奕斯伟集团和宁波奕芯构成一致行动关系。3）北京奕行为重庆奕芯的普通合伙人、执行事务合伙人和基金管理人，鉴于奕斯伟集团可对北京奕行实施重大影响，根据《上市公司收购管理办法》相关规定，重庆奕行从严认定与奕斯伟集团构成一致行动关系。综上，奕斯伟集团为公司控股股东。

西安奕材的实际控制人为王东升与米鹏、杨新元和刘还平。2019 年 11 月，奕斯伟集团部分股东将表决权委托于王东升。基于前述表决权委托，王东升与米鹏、杨新元和刘还平三位奕斯伟集团的管理团队股东于 2019 年 12 月签署《一致行动协议》。2022 年 7 月，王东升通过货币增资完成奕斯伟集团的间接持股，夯实了上述共同控制结构。为进一步明确共同控制安排，前述四名实际控制人于 2025 年 5 月签署新《一致行动协议》，约定“在行使公司董事会、股东会提案权、表决权前，各方应先协商一致，形成一致意见后，按照一致意见行使相关提案权、表决权。若经协商后无法形成一致意见的，则按照过半数（不包含半数）的多数人相同意见形成决定；如果出现平局，则按照各方持股比例多数决定的原则做出一致行动的意见”。

西安奕材拟在上交所科创板初始发行的股票数量为 53,780.00 万股，不涉及股东公开发售股份，约占初始发行后股份总数的 13.32%。本次发行可以采用超额配售选择权，采用超额配售选择权的发行股票数量不超过初始发行股票数量的 15.00%。公司拟募集资金490,000.00万元，用于西安奕斯伟硅产业基地二期项目。

上市委会议现场问询的主要问题

1.请发行人代表结合股权结构以及相关股东持股情况，说明实际控制人认定依据是否充分，是否存在控制权不稳定的风险。请保荐代表人发表明确意见。

2.请发行人代表：（1）结合行业发展趋势、竞争格局和发行人各类产品的市场导入情况，说明未来盈利前瞻性分析的合理性。（2）结合境内外可比公司已建、在建、拟建 12 英寸硅片产能的情况，以及下游市场供求关系的量化分析，说明发行人预计产能消化的可行性。请保荐代表人发表明确意见。

需进一步落实事项

无。

2025年上交所深交所IPO过会企业一览：

2025年北交所IPO过会企业一览：